Jika Anda menjalankan bisnis manufaktur atau ritel, kemungkinan Anda memiliki beberapa inventaris yang belum selesai atau jual. Inventaris ini adalah aset bagi bisnis Anda karena memiliki nilai, dan akan dikonversi menjadi uang tunai di beberapa titik di masa mendatang. Ada beberapa metode untuk menilai persediaan. Setiap metode memiliki dampak berbeda pada tagihan pajak Anda dan akan menentukan seberapa sehat bisnis Anda terlihat bagi pembeli, pemberi pinjaman, dan investor.
Apa itu Inventaris?
Inventaris adalah semua barang yang Anda pegang siap dijual, yang oleh pengecer disebut sebagai barang dagangan, dan bahan baku yang digunakan untuk memproduksi barang. Bahan baku adalah bahan yang tidak diproses yang digunakan untuk menghasilkan barang-barang seperti tepung untuk roti dan aluminium dan baja untuk pembuatan mobil. Ini juga mencakup barang jadi sebagian dan barang dalam produksi atau barang dalam proses karena barang-barang ini akan menjadi barang jadi yang tersedia untuk dijual kembali. Inventaris adalah kunci untuk menghasilkan pendapatan Anda. Dengan demikian, aset tersebut diklasifikasikan sebagai aset lancar pada neraca perusahaan. Ketika Anda menjual item persediaan, biaya akan dipindahkan ke kategori harga pokok penjualan pada laporan laba rugi.
Apa Nilai Persediaan?
Nilai persediaan adalah total biaya inventaris Anda yang dihitung pada akhir setiap periode akuntansi. Namun, ini bukan perhitungan potong-dan-kering, karena Anda dapat menilai inventaris Anda dengan berbagai cara. Aturan praktisnya adalah bahwa entri neraca Anda harus mencerminkan "nilai" dari barang-barang tersebut untuk bisnis Anda.
Dalam industri tertentu seperti barang curah eceran dan manufaktur, nilainya mungkin sama dengan yang Anda bayar untuk barang-barang tersebut. Misalnya, Anda mungkin membutuhkan 30 sekrup untuk membuat perabot. Tidak masalah apa yang Anda bayar untuk sekrup tersebut karena perubahan harga pada sekrup tidak mempengaruhi produk akhir Anda. Nilai persediaan sekrup Anda adalah jumlah yang Anda bayar.
Situasinya akan berbeda dalam, katakanlah, bisnis elektronik ritel. Misalkan bisnis Anda membeli dan menjual smartphone dan Anda membeli barang dagangan smartphone Anda saat ini dengan harga $ 300 per item. Jika pabrikan mengurangi harga grosir menjadi $ 250, maka jelas inventaris Anda yang tidak terjual tidak lagi bernilai $ 300. Pesaing sekarang dapat membeli dan menjual produk yang sama lebih murah dan, semua hal sama, Anda harus memotong harga eceran Anda atau dipotong oleh pesaing. Melaporkan smartphone dengan biaya akan melebih-lebihkan nilai inventaris Anda. Pendekatan konservatif di sini adalah untuk menilai inventaris Anda pada biaya yang lebih rendah dan nilai pasar saat ini.
Mengapa Anda Perlu Mengetahui Nilai Persediaan
Bagaimana Anda menilai persediaan pada neraca Anda menentukan persediaan akhir Anda, yang pada gilirannya menentukan harga pokok penjualan dan karenanya, laba. Berikut rumus untuk menghitung harga pokok penjualan:
(Persediaan awal) + (pembelian inventaris) - (persediaan akhir) = Harga pokok penjualan
Seperti yang Anda lihat, semakin tinggi persediaan akhir, semakin rendah biaya penjualan. Ini menghasilkan laba yang lebih tinggi (pendapatan dikurangi harga pokok penjualan sama dengan laba kotor). Sebaliknya, penilaian persediaan yang lebih rendah menghasilkan biaya penjualan yang lebih tinggi dan laba yang lebih rendah.
Selain dampaknya terhadap laporan keuangan Anda, ada alasan lain mengapa Anda perlu mengetahui nilai inventaris perusahaan Anda:
Pengambilan Keputusan Manajemen
Memegang persediaan dalam jumlah besar untuk waktu yang lama biasanya tidak menguntungkan karena Anda akan dikenai biaya penyimpanan dan Anda berisiko pembusukan dan keusangan. Sebaliknya, menyimpan terlalu sedikit inventaris berarti Anda tidak akan dapat memenuhi permintaan pelanggan dengan segera. Menyimpan inventaris Anda di jendela penilaian yang ketat memungkinkan Anda mencapai sweet spot dalam jumlah inventaris yang Anda miliki. Dengan melacak nilai inventaris, manajer juga dapat melihat bagaimana operasi saat ini menumpuk terhadap harga saat ini dan historis. Ini dapat membantu mendukung pengambilan keputusan seputar penetapan harga eceran.
BPenjualan dan Pembelian
Jika Anda mempertimbangkan untuk menjual bisnis Anda, harga pembelian harus mencakup jumlah persediaan Anda. Adalah kepentingan terbaik Anda untuk menilai inventaris setinggi mungkin untuk mencapai harga jual terbaik. Sebaliknya, ketika membeli bisnis, Anda harus mengkompensasi pemilik untuk inventaris yang tidak terjual di bisnis target. Sekarang, kepentingan terbaik Anda untuk menilai inventaris serendah mungkin. Pendekatan yang masuk akal adalah menjalankan perhitungan menggunakan berbagai metode penilaian dan menggunakan penilaian tertinggi / terendah sebagai titik awal untuk negosiasi harga.
Jaminan untuk Pemberi Pinjaman
Persediaan sering dapat digunakan sebagai jaminan untuk pinjaman dan diserahkan kepada pemberi pinjaman jika bisnis tidak mampu membayar pinjaman. Penilaian inventaris akan menentukan seberapa banyak Anda dapat meminjam. Tujuan Anda di sini adalah untuk menunjukkan nilai persediaan setinggi mungkin. Anda dapat mengharapkan untuk meminjam hanya persentase dari nilai itu.
Pajak
Internal Revenue Service memungkinkan Anda mengurangi biaya inventaris atas SPT Anda. Anda dapat memilih untuk menentukan biaya pasti (berapa yang Anda bayarkan untuk barang) atau lebih rendah dari biaya dan nilai pasar. Ada berbagai metode untuk menentukan "biaya," dan masing-masing metode dapat menghasilkan angka penilaian yang berbeda. Ini, pada gilirannya, mempengaruhi jumlah yang dapat Anda kurangi untuk keperluan pajak.
Akuntansi untuk Nilai Persediaan
Metode penilaian yang paling tepat adalah mengidentifikasi barang tertentu dalam inventaris Anda dan menambahkan biaya pembelian setiap item. Ini tidak praktis karena alasan yang jelas, terutama untuk bisnis manufaktur dan bisnis yang menyerahkan banyak barang. Jika Anda tidak dapat secara spesifik mengidentifikasi biaya inventaris Anda, Anda harus menggunakan metode penilaian FIFO, LIFO atau rata-rata tertimbang.
FIFO: First In, First Out
Metode FIFO mengasumsikan bahwa Anda menggunakan barang inventaris tertua Anda terlebih dahulu. Ini adalah metode penilaian yang berguna ketika inventaris terdiri dari banyak item yang identik, jadi Anda tidak perlu melacak setiap item secara individual: misalnya, Anda memiliki 10.000 T-shirt identik dan 10.000 T-shirt kustom. Dengan FIFO, Anda mengetahui biaya penjualan - apa yang sudah Anda jual - dengan merujuk pada barang yang paling awal dibeli. Persediaan dinilai dengan mengacu pada barang-barang terbaru yang paling baru dibeli.
Ini sebuah contoh. Misalkan Acme Inc. membeli 100 item pada bulan April seharga $ 1, 100 lebih banyak di bulan Juli seharga $ 2 dan 100 lagi di bulan Oktober seharga $ 3. Itu terjual 150 item sepanjang tahun. Harga pokok penjualan Acme adalah $ 200 - 100 item pertama seharga $ 1 masing-masing ($ 100) dan 50 item berikutnya seharga $ 2 ($ 100). Persediaan yang tersisa, terdiri dari 150 item yang tidak terjual, akan bernilai $ 400 di bawah FIFO: (50 x $ 2) + (100 x $ 3) = $ 400.
LIFO: Terakhir Masuk, Keluar Pertama
LIFO adalah kebalikan dari FIFO. Di sini, Anda menentukan biaya penjualan dengan biaya barang-barang terbaru Anda. Ini berarti inventaris Anda terdiri dari biaya barang yang Anda beli paling awal. Jika Acme menggunakan LIFO alih-alih FIFO, sisa persediaannya akan didasarkan pada 150 item pertama yang dibeli dengan nilai $ 200: (100 x $ 1) + (50 x $ 2) = $ 200. Harga pokok penjualan sekarang akan jauh lebih tinggi yaitu $ 400. Ini terdiri dari 100 item terakhir yang dibeli yang harganya masing-masing $ 3 (total $ 300) dan 50 sebelum itu yang harganya $ 2 masing-masing (total $ 100).
WAC: Biaya Rata-Rata Tertimbang
Metode biaya rata-rata menggunakan biaya rata-rata dari barang yang dibeli selama periode akuntansi dan menugaskannya ke semua persediaan yang tidak terjual dan barang yang dijual. Di bawah WAC, harga pembelian rata-rata Acme adalah $ 2. Biaya 150 barang yang dijual adalah $ 300 (150 x $ 2). Nilai inventaris adalah $ 300 (150 x $ 2). Keuntungan utama WAC adalah meredakan fluktuasi harga. Namun, Anda hanya dapat menggunakannya secara internal. IRS tidak mengizinkan Anda menggunakan WAC untuk menilai inventaris pada laporan pajak Anda.
Contoh Nilai Persediaan
Untuk melihat bagaimana FIFO, LIFO dan WAC dapat dimainkan, pertimbangkan skenario berikut ini. Perusahaan ABC membeli 10.000 widget tahun ini. Ini menjual 7.600 widget yang berarti memiliki 2.400 widget tersisa sebagai persediaan yang tidak terjual pada akhir tahun.
ABC melakukan pembelian pada tanggal-tanggal berikut:
- Januari: 3.000 widget seharga $ 1,00 per widget (total biaya $ 3.000)
- April: 3.000 widget seharga $ 1,25 per widget (total biaya $ 3,750)
- Juli: 4.000 widget seharga $ 1,10 per widget (total biaya $ 4,400)
- Total harga pembelian: $ 11.150
Ini menjual 7.600 widget pada tanggal berikut:
- Februari: 3.800 widget seharga $ 2,00 (harga total $ 7.600)
- Agustus: 3.800 widget seharga $ 1,80 (harga total $ 6.840)
- Total penjualan: $ 14.440
Berikut pengingat rumus untuk harga pokok penjualan:
(Persediaan awal) + (pembelian inventaris) - (persediaan akhir) = harga pokok penjualan.
Di bawah FIFO, inventaris bernilai $ 2.640 (2.400 pada $ 1,10). Harga pokok penjualan (dengan asumsi tidak ada persediaan awal) adalah $ 8.510 ($ 0 + $ 11.150 - $ 2.640) dan laba kotor mencapai $ 5.930 ($ 14.440 - $ 8.510).
Di bawah LIFO, inventaris sekarang bernilai $ 2.400 (2.400 x $ 1,00). Harga pokok penjualan adalah $ 8.750 ($ 0 + $ 11.150 - $ 2.400) yang mengurangi laba kotor menjadi $ 5.690 ($ 14.440 - $ 5.750).
Di bawah WAC, biaya rata-rata per widget adalah $ 1,115 ($ 11,150 / 10.000). Persediaan akan bernilai $ 2.676 (2.400 x $ 1.115) dan harga pokok penjualan adalah $ 8.474 (7.600 x $ 1.115). Ini memberikan laba kotor tertinggi $ 5.966.
Metode Apa Yang Harus Anda Pilih?
Untuk menilai nilai relatif FIFO versus LIFO, Anda perlu melihat apakah biaya inventaris Anda naik atau turun.
- Ketika biaya meningkat, pilih LIFO untuk pengurangan pajak yang lebih besar. Dalam lingkungan biaya yang meningkat, LIFO memberikan pengurangan biaya yang lebih besar dari pajak Anda karena barang paling mahal (barang yang Anda buat atau beli terakhir) diperhitungkan dalam harga pokok penjualan. Ini menghasilkan biaya yang lebih tinggi dan laba yang lebih rendah. FIFO, sebaliknya, akan memberikan penilaian inventaris dan laba kotor tertinggi.
- LIFO memberikan penilaian inventaris dan laba kotor tertinggi saat biaya turun.
- FIFO umumnya memberikan biaya paling akurat. Itu karena referensi item yang paling baru dibeli, yang berarti nilai persediaan Anda harus cocok dengan harga saat ini. FIFO adalah metode penilaian standar untuk sebagian besar perusahaan karena alasan ini.
- WAC memberikan penilaian yang lebih mirip dengan FIFO. Namun, beberapa bisnis menggunakan WAC, karena tidak diterima oleh otoritas pajak.
Poin kunci di sini adalah bahwa Anda bebas memilih metode penilaian apa pun yang Anda suka dan diperbolehkan untuk menggunakan satu metode pada pengembalian pajak Anda dan yang lainnya pada laporan keuangan yang disiapkan untuk manajer dan investor. Seperti biasa, Anda harus mengidentifikasi metode yang Anda gunakan pada laporan keuangan Anda. Investor akan ingin melihat penjelasan jika Anda mengubah metode penilaian dari satu tahun ke tahun berikutnya.
Apa yang tidak dapat Anda lakukan, adalah beralih antara LIFO dan FIFO pada pengembalian pajak Anda untuk mendapatkan pengurangan terbesar setiap tahun. Sejauh menyangkut IRS, Anda harus menggunakan metode penilaian yang sama setiap tahun.
