Suku bunga agregat memperhitungkan dampak peracikan. Mereka lebih tinggi daripada tingkat bunga nominal atau yang dinyatakan karena alasan ini.
Dasar
Suku bunga untuk jenis utang tertentu umumnya diberikan dalam bentuk angka tahunan. Namun, jika ada peracikan, maka tingkat agregat sebenarnya lebih tinggi. Hal ini disebabkan oleh fakta bahwa peracikan memperhitungkan uang tunai yang diciptakan oleh tingkat bunga, sehingga meningkatkan jumlah uang yang digunakan untuk menentukan biaya bunga.
Makna
Tingkat suku bunga agregat signifikan karena banyak jenis utang, termasuk utang kartu kredit dan beberapa jenis pembiayaan hipotek, mempertimbangkan efek peracikan akun. Ini berarti banyak konsumen yang terkena tingkat suku bunga agregat.
Fungsi
Cara terbaik untuk menggambarkan fungsi peracikan dan agregasi adalah dengan menggunakan Excel. Fungsi "Efek" di Excel menentukan tingkat bunga agregat aktual saat diberikan dua input. Yang pertama adalah tingkat bunga tahunan yang dinyatakan atau nominal. Input kedua adalah jumlah periode yang dihitung pada tahun tertentu. Misalnya, pinjaman yang memiliki tingkat bunga 13 persen yang diperparah setiap triwulan, atau empat kali setahun, akan memiliki fungsi "= Efek (0,13,4)." Jawaban yang diberikan oleh perintah ini adalah 13,65 persen, yang adalah agregat, atau tingkat riil, dan lebih tinggi dari tingkat nominal 13 persen. Untuk tingkat tahunan yang sama digabung setiap bulan, rumusnya adalah “= Efek (.13,12), dan hasilnya adalah 13,80 persen.
Identifikasi
Cara untuk mengidentifikasi situasi di mana tingkat agregat digunakan adalah dengan membaca cetakan kecil. Dalam dokumen pinjaman apa pun, jika ada suku bunga tahunan yang dinyatakan, dampak penggabungan per kuartal atau bulan harus dijelaskan dengan jelas dalam perjanjian.
Pertimbangan
Agregasi bermanfaat bagi investor, karena meningkatkan pengembalian yang diterima dengan peracikan. Untuk peminjam, tingkat agregat menggambarkan biaya pinjaman yang lebih tinggi ketika terlibat. Memahami konsep ini sangat penting untuk dapat membandingkan berbagai sekuritas dan instrumen berbunga yang memiliki tingkat agregat yang berbeda. Dengan menyelesaikan masing-masing menggunakan fungsi "Efek", menjadi sangat jelas tingkat mana yang lebih tinggi dari yang lain dalam hal pengembalian tahunan nyata.
