Pada akhir periode keuangan, departemen akuntansi perusahaan atau akuntan publik bersertifikat mencatat entri penyesuaian dan penutupan dan menyiapkan beberapa saldo percobaan. Awalnya, akuntan menyiapkan saldo percobaan tanpa menyesuaikan entri, kemudian mengurangi atau menambahkan total entri penyesuaian dan membuat saldo percobaan yang disesuaikan. Akhirnya, ia menutup semua akun pendapatan dan pengeluaran untuk mempertahankan laba dan menyiapkan saldo percobaan akhir setelah penutupan. Setiap entri menyebabkan perbedaan antara saldo percobaan disesuaikan dan pasca-penutupan.
Entri Penutupan
Pada akhir setiap siklus akuntansi, seorang akuntan menyiapkan entri penyesuaian, laporan laba rugi dan entri penutup untuk buku besar. Total pendapatan dan pengeluaran untuk periode tersebut ditransfer ke akun ringkasan pendapatan dan saldo dikembalikan ke nol. Ringkasan pendapatan kemudian digunakan untuk membuat laporan laba rugi. Entri penutup tidak mempengaruhi saldo percobaan secara langsung; mereka diperlukan untuk membuat laporan laba rugi, yang menghilangkan pendapatan dan pengeluaran untuk periode tersebut dari saldo percobaan pasca-penutupan.
Pendapatan
Saldo uji coba yang disesuaikan mencakup pendapatan dari periode saat ini. Entri penutup mengurangi akun pendapatan menjadi nol dan mentransfer saldo ke akun ringkasan pendapatan. Setiap akun pendapatan yang tercantum dalam saldo ringkasan pendapatan berkontribusi terhadap total pendapatan untuk periode tersebut. Ketika pendapatan diakui pada laporan laba rugi, total saldo kredit dari semua entri neraca percobaan disesuaikan berkurang. Ketika saldo percobaan pasca-penutupan disiapkan, akun pendapatan tidak terdaftar karena semuanya sama dengan nol.
Beban
Neraca uji coba yang disesuaikan juga mencakup biaya untuk periode saat ini, yang ditransfer ke akun ringkasan pendapatan dan laporan laba rugi. Biaya untuk periode tersebut dimasukkan dalam neraca saldo yang disesuaikan sebelum dipindahkan ke laporan laba rugi. Menutup entri ke buku besar mengurangi saldo masing-masing biaya menjadi nol; akun tidak termasuk dalam saldo uji coba pasca-penutupan.
Pendapatan yang disimpan
Setelah akun laporan laba rugi ditutup, laba bersih ditentukan dan dividen untuk periode tersebut dikurangi dari laba bersih. Jumlah yang dihasilkan dianggap laba ditahan, atau jumlah dana yang masih ada setelah membayar semua biaya. Sebuah perusahaan dapat memilih untuk menyimpan dana itu untuk digunakan di masa depan, membayar kembali investor atau membayar terhadap pokok wesel atau hutang dagang. Laba ditahan yang dilaporkan pada saldo uji coba yang disesuaikan adalah jumlah yang tersisa dari periode sebelumnya, sedangkan jumlah yang dilaporkan pada saldo uji coba pasca-penutupan mencakup jumlah sebelumnya ditambah laba ditahan untuk periode berjalan.
