Dalam model klasik ekonomi, tingkat bunga ditentukan oleh jumlah tabungan dan investasi dalam suatu ekonomi. Tingkat bunga menyesuaikan sehingga jumlah dana yang disimpan sama dengan jumlah uang yang diinvestasikan.
Pasokan Tabungan
Dalam model klasik, pasokan dana ditentukan oleh jumlah uang yang disimpan entitas dalam perekonomian. Secara umum, pasokan dana meningkat seiring dengan tingkat suku bunga karena tabungan didorong jika suku bunga naik.
Permintaan untuk Investasi
Permintaan dana ditentukan oleh jumlah investasi yang terjadi dalam perekonomian. Investasi ekonomi mengacu pada barang dan jasa yang dibeli untuk produksi nanti. Secara umum, kenaikan suku bunga meningkatkan biaya pinjaman dan dengan demikian mengurangi jumlah investasi dalam suatu perekonomian.
Suku Bunga Menentukan Ekuilibrium
Jika kita mengasumsikan ekonomi tertutup (yaitu, tidak ada barang yang diimpor atau diekspor), jumlah uang yang disimpan harus sama dengan jumlah uang yang diinvestasikan. Seperti harga dari model penawaran dan permintaan barang, tingkat bunga akan terjadi ketika kurva tabungan dan investasi bersilangan.
