Fasilitas letter of credit adalah jalur kredit yang diambil oleh badan usaha, yang dapat datang dalam berbagai jenis dengan berbagai istilah dan digunakan untuk berbagai keperluan. Fasilitas letter of credit khusus mengacu pada jalur kredit yang diambil oleh badan usaha terutama untuk tujuan pembiayaan perdagangan internasional.
Menjaminkan Letter of Credit
Letter of credit (LOC) adalah instrumen keuangan yang digunakan oleh pembeli barang di satu negara untuk membayar penerima (penjual) di negara lain untuk barang yang dijual dan dikirim oleh penerima ke peminjam. Untuk mendapatkan letter of credit, pembeli mengajukan permohonan ke lembaga keuangan yang menerbitkan. Beberapa pembeli harus menyetor dana yang cukup untuk menutupi jumlah nominal dari letter of credit. Pembeli lain menggunakan jalur kredit. Dalam hal jalur kredit, ini disebut "fasilitas letter of credit."
Syarat dan Ketentuan Fasilitas Kredit LOC
Seperti halnya fasilitas kredit lainnya, syarat pembayaran, ketentuan dan batasan untuk jalur kredit LOC bervariasi dan dinegosiasikan antara lembaga keuangan dan peminjam. Biasanya, lembaga keuangan berupaya menyusun "cetak halus" agar sesuai dengan norma industri untuk industri peminjam selain persyaratan apa pun yang khas peminjam tertentu. Selain menjamin LOC dengan uang tunai atau pinjaman, pembeli juga membayar biaya penerbitan LOC lembaga keuangan.
Cara Kerja Letter of Credit
Idealnya, LOC melindungi kepentingan pembeli dan penjual dalam suatu transaksi. Dalam menyiapkan dokumentasi LOC, pembeli menyebutkan penerima atau agen, dan memberikan dokumen pengiriman yang disepakati oleh pembeli dan penjual yang diperlukan untuk pembayaran. Setelah barang dikirim ke tujuan akhir dan penjual memiliki dokumen pengiriman, LOC dengan dokumentasi disajikan kepada bank penerbit untuk pembayaran. Bank akan meninjau dokumentasi dan melakukan pembayaran jika dokumentasi telah dilakukan. Ini adalah klarifikasi penting bahwa LOC harus dibayar berdasarkan validasi dokumentasi terlepas dari kondisi barang setelah rilis dokumentasi. Barang bisa dihancurkan atau dirusak di gudang pihak ketiga sambil menunggu transit terakhir ke pembeli. Ini akan menjadi masalah yang tidak melibatkan penjual. Penjual dibayar berdasarkan dokumentasi LOC dan tidak ada yang lain.
LOC yang tidak dapat dibatalkan
Seperti halnya syarat dan ketentuan untuk fasilitas kredit LOC, LOC datang dalam berbagai jenis yang dapat disesuaikan untuk memenuhi kebutuhan spesifik pembeli dan penjual. Sejauh ini, LOC yang paling umum adalah LOC yang tidak dapat dibatalkan. Ini berarti bahwa itu tidak dapat diubah atau dibatalkan setelah tanggal penerbitan tanpa persetujuan semua pihak. Penggunaan LOC yang tidak dapat dibatalkan sebagai LOC yang disukai untuk penjual cukup logis karena penjual akan sangat dirugikan dengan LOC yang dapat dibatalkan jika pembeli mengubah persyaratan dokumentasi setelah barang dikirim.
Fasilitas Kredit LOC Membantu Arus Kas
Fasilitas kredit LOC memudahkan untuk melakukan bisnis di luar negeri tanpa mengikat cadangan tunai pembeli. Pembeli disarankan untuk berkonsultasi dengan penasihat keuangan mereka untuk menentukan kepraktisan dan kelayakan fasilitas kredit LOC dan dengan spesialis pelayaran internasional untuk menentukan LOC yang paling tepat untuk jenis badan usaha mereka. Pembeli dan penjual sama-sama disarankan untuk memiliki pemahaman yang jelas tentang persyaratan dokumentasi karena inilah yang memicu pembayaran LOC, dan periode waktu yang wajar yang diperlukan untuk semua dokumentasi untuk berpindah dari pengirim dan perantara transit lainnya kembali ke penjual.
